Криптовалютные индексные фонды — это фонды с инвестиционным портфелем, представляющим широкий срез криптовалютного рынка. Они предназначены не для активной внутридневной торговли, а для долгосрочных пассивных инвестиций. Расскажем о них подробнее.
Типы криптовалютных индексных фондов
Активное или пассивное управление
Есть два типа криптовалютных индексных фондов: активные и пассивные. Первые активно торгуют криптовалютами, а вторые от вашего имени долгосрочно инвестируют в определенные монеты или токены.
Сплошное покрытие рынка или избирательность
Большинство криптовалютных индексных фондов инвестируют только в ведущие монеты и токены, хотя есть и такие, которые стараются охватить весь рынок. Принцип отбора токенов тоже может отличаться — рыночную капитализацию, ликвидность и цену можно сравнивать по-разному.
Ручное или автоматическое управление
Некоторые криптовалютные индексные фонды позволяют вручную отбирать интересующие монеты, другие же создают инвестиционную корзину за клиента, опираясь на его ожидания по доходности и собственные прогнозы.
Плюсы криптовалютных индексных фондов
Снижение риска
Покупка криптовалютного индексного фонда — способ диверсифицировать портфель, ведь покупка широкого спектра различных монет и токенов отчасти защищает от волатильности рынка. Логика здесь такая же, как при инвестировании в любой взаимный фонд: вложения в одну компанию очень рискованны, а взяв множество активов, то мы этот риск снижаем.
Простое инвестирование в криптовалюты
Активные инвестиции на таком динамичном рынке как криптовалютный требуют полного погружения: как безопаснее хранить активы (в холодном кошельке, в горячем кошельке, на бирже), что с ними происходит — все эти мысли отнимают кучу времени. Но долгосрочному инвестору все это не нужно, и ему на помощь приходят как раз индексные фонды.
Более предсказуемая доходность
Как и любой другой инструмент, отслеживающий доходность целого пула активов, криптовалютный индексный фонд призван отражать доходность рынка и перераспределять инвестиции, чтобы увеличивать доходность портфеля. Кроме того, здесь управление происходит не силами одного человека — этим занимается организация со своими специалистами и алгоритмами.
Меньше комиссии
Да, у таких фондов тоже есть комиссии, но чем больше и активнее ваш торговый портфель, тем больше денег вы сэкономите, обратившись к профессионалам.
Минусы криптовалютных индексных фондов
Для конкретной инвестиционной стратегии определенный криптовалютный индексный фонд может не подходить — например, если он отдает приоритет ликвидности в ущерб долгосрочной прибыли.
Недостаток ликвидности
Хотя криптовалютные индексные фонды ликвидны в разной степени, в среднем вывести из них средства относительно непросто. Дело в том, что иногда инвестор вкладывается в токен, представляющий инвестиционный портфель, поэтому, чтобы превратить его в живые деньги, требуется дополнительный шаг.
Цена
Такие фонды подразумевают очень разный уровень управления, и комиссии могут отличаться, но они есть. Так, например, Bitwise берет за управление 2,5% в год, что в случае большого портфеля может быть очень много. Конечно, если фонд не подразумевает активного управления, комиссии ниже, и такие варианты, конечно, больше подходят трейдерам с высокими объемами торгов.
Входной барьер
Сегодня криптовалютные индексные фонды доступны только для аккредитованных инвесторов — в США это означает соответствие правилам Комиссии по ценным бумагам и рынкам, что в последние годы предполагало, что портфель должен составлять более 200 тыс. долларов или капитал более 1 млн долларов. Кроме того, сами фонды устанавливают минимальный порог — например, в Coinbase Index нужно вложить как минимум 250 тыс. долларов.
Чем криптовалютные индексные фонды отличаются от ETF
Биржевые фонды (ETF) и криптовалютные индексные фонды — это разные вещи. Биржевые фонды существуют на бирже и торгуются в рамках биржевых сессий, а также, как заявляет Комиссия по ценным бумагам и биржам, имеют большую ликвидность. Кроме того, у них обычно ниже порог входа. И наоборот, индексные фонды подразумевают меньшее внимание со стороны инвестора.
Лучшие криптовалютные индексные фонды
Bitwise Asset Management - Этот фонд был основан в 2017 году и стал первым криптовалютным индексным фондом. В портфеле 10 ведущих по пятилетней размытой рыночной капитализации криптовалют, вычисленной на основании их отчетности. Компания ежемесячно корректирует портфель и заявляет, что он хранится в полностью автономном режиме. В прошлом Bitwise Asset Management обгонял по доходности биткоин. Строго говоря, Bitwise — это сервис управления активами с несколькими наборами криптовалют:
10 Private Index Fund
10 Index Offshore Fund
Digital Asset Index Fund
Coinbase Index Fund - Биржа Coinbase запустила собственный индексный фонд в 2018 году, и, в отличие от их кошелька и обменного сервиса, он доступен только для аккредитованных инвесторов и требует минимальных инвестиций в размере 250 тыс. долларов. Плата за управление составляет 1%. По их собственным расчетам, с 2015 года (момента основания компании) индекс Coinbase обгонял биткоин по доходности. Он состоит из следующих активов.
Биткоин
Bitcoin Cash
Эфир
Ethereum Classic
Лайткоин
Iconomi — это фонд без входного барьера, то есть им может воспользоваться любой инвестор. В отличие от Coinbase, где основное внимание уделяется небольшому кругу монет с высокой капитализацией, здесь есть и сервисные токены, и цифровые активы второго ряда. Инвестор может выбирать между низким, средним и высоким уровнем риска.
Институциональные инвестиции в криптовалюты
Индексные фонды приносят на криптовалютный рынок традиционные подходы к инвестированию, в том числе уплату комиссии за создание портфеля. Инвестор может указать уровень риска и интересующие его типы криптовалют, например известные монеты или токены-ценные бумаги, а также степень персонализированности портфеля.
Впрочем, это касается профессиональных инвесторов, которые иначе заплатили бы большие транзакционные сборы.
✅
✅
✅
Ваш пост поддержали следующие Инвесторы Сообщества "Добрый кит":
gryph0n, nikalaich, cryptobandera, varja, strecoza, svetozarhobbot, nikulinsb, maksina, max-max, markvial, maryatekun, sergiy, zirodin, ohlamoon, lologom, tyi-ra, html, turkish-r, azarovskiy, yurchello, optimist, polyakov, d0z4t0r, veterperemen, vp-cosmos, mishka, acidgarry, ianboil, borisss, mister-omortson, alikssandra, dobrotanya, prezza, alexfisher, felicita, student61, volv, zlata777, voltash, zolotova1703, tulencha, dayver, kudesnikaltay, prifix, voronchihin, manavendra, francisgrey, semitsvetik, apnigrich, kalter, kash47, maksh, pkrugloff, candy777, francesco, funt33, renat242, zelivsky, denispavlov, olgaxx, lilia, vako, verdon, ladynazgool, astramar, akva22, exan, ondantr, massatela, archual, zoss, dignityinside, kilobucks, flint, bumex2008, cryptovisitor, mirgais, nikitosuna, marko44, mixtrum, xxx79, elcpa, zlody, virt, dimarss, yroslav94, rubin, blange, marina-spring, esperos, vitalson, sevaev, siddxa, jahspear, samael27, makcl, alexxela, izbushka, stranniksenya, process, osra111, boliwar, egoryana, burger-knig, vladsm, daos, chimborazo, lira, alte, lvivrugby, evgeniybb, bomberussbot, knyazevbn, ezavarov, wallyt
Поэтому я тоже проголосовал за него!
Узнать подробности о сообществе можно тут:
Разрешите представиться - Кит Добрый
Правила
Инструкция по внесению Инвестиционного взноса
Вы тоже можете стать Инвестором и поддержать проект!!!
Если Вы хотите отказаться от поддержки Доброго Кита, то ответьте на этот комментарий командой "!нехочу"
dobryj.kit теперь стал Делегатом! Ваш голос важен для всего сообщества!!!
Поддержите нас:
Сюда приплывал Моби Дик
@cognition, поздравляю! Вы добились некоторого прогресса на Голосе и были награждены следующими новыми бейджами:
Награда за количество полученных голосов
Вы можете нажать на бейдж, чтобы увидеть свою страницу на Доске Почета.
Если вы больше не хотите получать уведомления, ответьте на этот комментарий словом
стоп