Капитан очевидность просит передать сложную мысль, что риски важно ограничивать.
Под рисками мы понимаем отметку выхода с рынка в случае, если он пойдет против. В посте вы узнаете, как это сделать, чтобы после выхода цена не развернулась обратно и не пошла в том направлении, в котором вы держали ранее.
Ограничение рисков тоже основывается на свойствах уровней поддержки и сопротивления.
Предположим, вы видите, как цена пробила уровень сопротивления снизу вверх на дневном таймфрейме. Каковы наши действия с точки зрения ограничения рисков.
Три способа ограничить риски:
1. Когда сформировался уровень поддержки или сопротивления
На основании сформировавшегося уровня Stop Loss ставится заранее. Принцип работает по тем же правилам предпосылок разворота тренда:
Например, актуальный уровень поддержки проходит через зону $99-100. Stop Loss, как и Take Profit, ставится с небольшим запасом от уровня на случай, если цена будет тестировать уровень, но не пробьет его:
После пробоя такой отметки рынок скорее всего не сразу вернется к росту.
Отметка для StopLoss ограничивается двумя задачами. С одной стороны, она должна стоять максимально близко к цене открытия, на столько близко, на сколько это возможно. С другой — достаточно далеко от цены открытия, чтобы не потерять деньги на нормальной коррекции, которая может наступить по логике свойств уровней поддержки и сопротивления.
Как посчитать отметку Stop Loss
Расстояние между границей уровня и отметкой Stop Loss можно рассчитать через индикатор ATR
В начале для торговли D1 выбирайте ATR с периодом 96 на таймфрейме M15. В дальнейшем собирайте собственную статистику с разными параметрами ATR.
В нашем примере ATR с такими параметрами показал значение 11, его мы и вычитаем от нижней границы зоны поддержки:
Часто спрашивают, а что если “подстраховаться” и поставить SL на два или даже три значения ATR, то есть увеличить расстояние между ним и точкой входа. Это плохая идея. Видите ли, пробой отметки под уровнем поддержки послужит сигналом о нисходящей тенденции. Если вы упустили момент выхода с заранее просчитанным размером риска (убытка), то не стоит продавать по Panic Sell — цена действительно рано или поздно “отрастёт”. Но всё это время ваши деньги будут заморожены, а вы будете наблюдать, как они тают. Чтобы этого избежать, заранее планируйте размер убытка по принципам соотношения прибыли и риска, и грамотно выставляйте Stop Loss.
Принцип работает для обоих подходов к торговле: и на пробой, и на отбой.
Маленькое проверочное задание. Допустим рынок показывает следующее:
Цена достигла уровня сопротивления и отбилась от него. На отметке $100.50 сформировался сигнал на покупку. Где поставить StopLoss?
Там же, где в прошлом примере, на отметке $98.89:
Потому что если рынок продолжит снижаться и пробьет уровень поддержки, то можно будет сказать о смене тренда*.
*В чем подвох: уязвимость для манипуляций
Иногда на рынке формируются такие ситуации:
С помощью огромной тени из рынка выдавливают все стоп-приказы — игроки ставят их примерно в одной зоне. После этого цена возвращается к первоначальному направлению. Застраховаться от этого, к сожалениею, невозможно. Но зато можно заранее спланировать риски. Когда вы заранее рассчитываете допустимый размер убытка и строго следуете своим расчетам, вы убираете риск потери капитала на подобной манипуляции.
Застраховаться от этого невозможно, но можно использовать другой вариант Stop Loss — по факту закрытия свечи.
2. По факту разворота тренда
Установка StopLoss по факту закрытия свечи ниже уровня поддержки, либо выше сопротивления соответственно.
В этом случае вы не ставите стоп-приказ заранее, но выходите с рынка, только если видите, что цена по факту пошла против вас, и тренд развернулся:
Всё ещё не фиксируете убыток
В этом примере тренд развернется, когда цена закроется ниже отметки $99 — по факту пробоя поддержки вниз:
В этот момент вы закроете позицию с убытком.
За и против подхода торговать без заранее установленного Stop Loss:
Преимущество:
- Вам не страшна описанная выше манипуляция про выдавливание с рынка.
Недостаток:
- Вы не можете точно рассчитать размер риска. Это чревато большим инвестом. Когда-то свеча закроется на расстоянии одного ATR от уровня поддержки, когда-то рынок обрушится довольно активно — придется закрыться с гораздо большим убытком, чем вы планировали.
- Но вдруг есть методы прикинуть вероятную точку выхода с рынка? — спросите вы.
- Вдруг есть — ответим мы.
Как вы помните, ATR показывает, на сколько активно рынок движется внутри каждой конкретной свечи. Это дает представление, чего ждать от рынка. Чтобы это представление появилось и у вас, рассчитайте ATR. В данном случае — на том таймфрейме, на котором входите в рынок: если торгуете D1, значит ATR на таймфрейме D1. Период 15 подойдёт. Вы получите значение, которое даст вам представление о зазоре:
Оно будет больше, чем значение ATR для заранее установленного StopLoss: как вы помните, в первом методе оно считается на меньшем таймфрейме.
Ориентируясь на полученные данные, вы сможете оценить, какой объем позиции адекватен в конкретной ситуации и на сколько по силам вам риски такого порядка.
3. Stop Loss до формирования уровня
Установка Stop Loss на основании еще не сформировавшегося уровня работает только при торговле на отбой и подойдет не всем.
Как это работает:
вы видите, что формируется сигнал на отбой: рынок пробил уровень сопротивления, откатился вниз, а затем опять сформировалась бычья свеча. После неё цена снова может пойти вверх. Если это случится, зачастую в районе этой первой бычьей свечи формируется новый уровень поддержки. Тогда нижней границей поддержки выступит нижний край тени свечи, отметка $100.25:
Это потенциальный уровень поддержки. Он пока только формируется, не факт, что он состоится.
Так вот, третий метод установки Stop Loss подразумевает установку SL чуть ниже возможного уровня:
Обратите внимание, здесь ATR считается на таймфрейме меньшего порядка. Будьте осторожны: это самый агрессивный из всех подходов.
Чем плохо использование фиксированного Stop Loss
Фиксированный Stop Loss — установка стоп-приказа на одном и том же расстоянии от точки входа. Трейдер всегда закрывает позицию на одном и том же расстоянии от неё. Это иногда приводит к потере торгового капитала, поскольку одна и та фиксированная цифра редко бывает адекватна рыночной ситуации.
Почему фиксированный SL не работает
- Он не учитывает сигналы уровней поддержки и сопротивления. Именно на них ориентируется большинство участников рынка, принимая решения.
- Рынок движется нелинейно. Какое-то время он может идти против вас, это нормально. Но если вы поставили Stop Loss не на основании уровней, то этой естественной волатильностью вас может выбить с рынка. Вы зафиксируете убыток, а после цена вернется к росту:
Выводы:
- Ограничение рисков — расчет точек выхода с рынка с убытком, если рынок пойдет против, на основании свойств уровней поддержки и сопротивления
- Первый метод — ограничение рисков через установку Stop Loss на этапе открытия сделки. Подходит для тактики торговли и на отбой, и на пробой.
- Второй метод предлагает выходить из рынка по факту разворота тренда. Нужно запастись терпением на случаи, когда цена неопределенное время будет двигаться против нас, формирования огромной тени. Метод предполагает выход с рынка только по факту закрытия свечи выше уровня сопротивления, если речь о торговле на продажу, или ниже уровня поддержки, если на покупку.
- Третий метод — самый агрессивный из всех, но зато дает наилучшее соотношение потенциальной прибыли к риску. На картинке наглядно видно два диапазона:
Это расстояние между точкой входа и нижней нижней границей выхода для первого и третьего методов (слева направо).
5. Большой Stop Loss ухудшает соотношение потенциальной прибыли к рискам.
6. Фиксированные стоп-приказы не работают.
7. Если вы теряете деньги тогда, когда тренд не разворачивается — в процессе небольших движений рынка, это означает, что вы неправильно устанавливаете Stop Loss.
Есть и другие методики ограничения рисков. Но для начала достаточно этих трех. Подписывайтесь на наш блог, тренируйтесь, и да прибудет с вами профит :)
@my3commas, поздравляю! Вы добились некоторого прогресса на Голосе и были награждены следующими новыми бейджами:
Награда за количество опубликованных постов
Награда за количество полученных голосов
Вы можете нажать на бейдж, чтобы увидеть свою страницу на Доске Почета.
Если вы больше не хотите получать уведомления, ответьте на этот комментарий словом
стоп